差异原因在于：1) 分期手续费按初始本金计算，但每月都在还款，资金占用是递减的；2) 利息计算方法不同。真实年化利率可用IRR公式计算：列出每月还款现金流（含手续费），用财务计算器或Excel的IRR函数得出月利率，再×12得到近似年化利率。例如12期手续费0.6%/期，实际年化约13%。银行使用‘手续费率’说法易造成利率低估印象。